Modal kerja bersih dalam apa yang ia ada, bagaimana ia dihitung dan contohnya



The modal kerja bersih adalah perbezaan antara aset semasa syarikat, seperti tunai, akaun belum terima (invois tidak dibayar oleh pelanggan) dan inventori bahan mentah dan produk siap, dan liabiliti semasa mereka, seperti akaun yang perlu dibayar.

Modal kerja bersih adalah ukuran kecekapan operasi sebuah syarikat dan kesihatan kewangan jangka pendeknya. Sekiranya aset semasa syarikat tidak melebihi liabiliti semasa, maka mungkin terdapat masalah membayar pemiutang, atau mungkin muflis.

Kebanyakan projek memerlukan pelaburan dalam modal kerja, yang mengurangkan aliran tunai, tetapi wang tunai juga akan dikurangkan jika wang dikumpulkan terlalu perlahan atau jika jumlah jualan mula menurun, yang akan menyebabkan penurunan akaun belum terima.

Syarikat-syarikat yang menggunakan modal kerja secara tidak cekap dapat meningkatkan aliran tunai dengan menekan para pembekal dan pelanggan.

Indeks

  • 1 Apa itu dan apa yang digunakan??
    • 1.1 Kebolehpercayaan
  • 2 Bagaimana ia dikira?
    • 2.1 Penunjuk modal kerja bersih
  • 3 Contoh
  • 4 Rujukan

Apa itu dan apa yang digunakan??

Modal kerja bersih digunakan untuk mengukur kecairan jangka pendek syarikat dan juga untuk mendapatkan gambaran umum keupayaan pengurusan syarikat untuk menggunakan aset dengan cekap..

Modal kerja bersih juga boleh digunakan untuk menganggarkan kapasiti untuk pertumbuhan pesat syarikat.

Jika syarikat mempunyai rizab tunai yang signifikan, ia boleh mempunyai wang yang cukup untuk menaikkan perniagaan dengan cepat. Sebaliknya, keadaan modal kerja yang diselaraskan membuat syarikat tidak mempunyai cara kewangan untuk mempercepatkan kadar pertumbuhannya..

Penunjuk kapasiti pertumbuhan yang lebih spesifik ialah apabila syarat pembayaran akaun belum terima adalah lebih pendek dari segi akaun yang perlu dibayar, yang bermaksud bahawa syarikat boleh mengutip wang tunai daripada pelanggan sebelum membayar pelanggannya. pembekal.

Angka modal kerja bersih lebih bermaklumat apabila dikesan dalam garis trend, kerana dapat ditunjukkan peningkatan atau penurunan secara bertahap dalam jumlah modal kerja bersih dari waktu ke waktu.

Kebolehpercayaan

Jumlah modal kerja bersih boleh menjadi sangat menipu atas sebab-sebab berikut:

Talian kredit

Sebuah syarikat mungkin mempunyai garis kredit yang tersedia, yang dapat dengan mudah membayar untuk setiap kekurangan pembiayaan jangka pendek yang ditunjukkan dalam pengiraan modal kerja bersih, sehingga tidak ada risiko muflis. Apabila kewajipan dibayar, garis kredit digunakan.

Visi yang lebih bernasib baik ialah mengkaji semula modal kerja bersih dengan baki yang ada dari garis kredit. Jika garisan hampir digunakan, terdapat potensi yang lebih besar untuk masalah kecairan.

Anomali

Jika anda mula mengukur selepas tarikh tertentu, pengukuran mungkin mempunyai beberapa anomali yang tidak ditunjukkan dalam trend umum modal kerja bersih.

Sebagai contoh, ada kemungkinan bahawa terdapat bekas akaun besar untuk membayar hanya sekali dan belum dibayar, menjadikan angka modal kerja bersih kelihatan lebih kecil.

Kecairan

Aset semasa tidak semestinya sangat cair. Dalam pengertian ini, mereka mungkin tidak dapat membayar liabiliti jangka pendek. Khususnya, inventori hanya boleh ditukar kepada tunai serta-merta dengan diskaun yang besar.

Di samping itu, akaun belum terima mungkin tidak boleh ditagih dalam jangka pendek, terutamanya jika istilah kredit terlalu lama.

Ini adalah masalah khusus apabila pelanggan besar mempunyai kuasa tawar menawar atas perniagaan. Mereka dengan sengaja boleh menangguhkan pembayaran mereka.

Bagaimana ia dikira?

Untuk mengira modal kerja bersih, aset semasa dan liabiliti semasa digunakan dalam formula berikut:

Modal bersih = Aset semasa - Liabiliti semasa. Oleh itu:

Modal kerja bersih = Tunai dan setara tunai + Pelaburan boleh niaga + Akaun dagangan belum terima + Inventori - Akaun komersil yang perlu dibayar - Perbelanjaan terkumpul.

Formula modal kerja bersih digunakan untuk menentukan ketersediaan aset cair syarikat dengan menolak liabiliti semasa.

Aset semasa adalah aset yang akan tersedia dalam tempoh tidak lebih daripada 12 bulan. Liabiliti semasa adalah liabiliti yang matang dalam tempoh 12 bulan.

Sekiranya angka modal kerja bersih adalah positif, ia menunjukkan bahawa dana jangka pendek dana sedia ada adalah lebih daripada mencukupi untuk membayar liabiliti semasa pembayaran perlu dibayar..

Sekiranya angka tersebut secara substansial negatif, adalah mungkin bahawa syarikat tidak mempunyai dana yang mencukupi untuk membayar obligasi semasa dan mungkin bahaya muflis.

Penunjuk modal kerja bersih

Penunjuk modal kerja (aset semasa / liabiliti semasa) menunjukkan jika sesebuah syarikat mempunyai aset jangka pendek yang mencukupi untuk menampung hutang jangka pendek.

Nisbah modal kerja yang baik dipertimbangkan antara 1.2 dan 2.0. Nisbah kurang daripada 1.0 menunjukkan modal kerja bersih negatif, dengan kemungkinan masalah kecairan.

Sebaliknya, nisbah lebih daripada 2.0 mungkin menunjukkan bahawa syarikat tidak menggunakan asetnya yang berlebihan dengan berkesan untuk menjana pendapatan maksimum yang mungkin.

Nisbah modal kerja menurun adalah bendera merah untuk penganalisis kewangan.

Anda juga boleh mempertimbangkan hubungan cepat. Ini adalah ujian asid kecairan jangka pendek. Hanya termasuk tunai, pelaburan boleh niaga dan akaun belum terima.

Contoh

Mari lihat kedai runcit Paula sebagai contoh. Beliau memiliki dan mengendalikan kedai pakaian untuk wanita yang mempunyai aset dan liabiliti semasa berikut:

Tunai: $ 10,000

Akaun belum terima: $ 5,000

Inventori: $ 15,000

Akaun yang Dibayar: $ 7,500

Perbelanjaan terkumpul: $ 2,500

Hutang komersil lain: $ 5,000

Paula boleh menggunakan kalkulator untuk mengira modal kerja bersih dengan cara ini:

Modal kerja bersih = ($ 10,000 + $ 5,000 + $ 15,000) - ($ 7,500 + $ 2,500 + $ 5,000)

Modal kerja bersih = ($ 30,000) - ($ 15,000) = $ 15,000

Memandangkan aset semasa Paula melebihi liabiliti semasa, modal kerja bersihnya positif. Ini bermakna Paula boleh membayar semua liabiliti semasa menggunakan hanya aset semasa.

Dengan kata lain, kedai anda adalah sangat cair dan kewangan dari segi jangka pendek. Anda boleh menggunakan kecairan tambahan ini untuk mengembangkan perniagaan atau mengembangkan ke dalam niche pakaian tambahan.

Rujukan

  1. Investopedia (2018). Modal Kerja. Diambil dari: investopedia.com.
  2. Steven Bragg (2017). Modal kerja bersih. Alat Perakaunan. Diambil dari: accountingtools.com.
  3. Formula Kewangan (2018). Modal Kerja Bersih. Diambil dari: financeformulas.net.
  4. Kursus Perakaunan Saya (2018). Modal Kerja Bersih. Diambil dari: myaccountingcourse.com.
  5. Harold Averkamp (2018). Apakah modal kerja bersih? Jurulatih Perakaunan. Diambil dari: accountingcoach.com.